第 17 课：什么是套利交易

你知道有一种交易策略可以在价格长期保持不变的情况下赚钱吗？

嗯，这是金融界许多最大和最糟糕的资金经理妈妈最流行的赚钱方式之一！

它被称为“套利交易”。

“我已经厌倦了携带这个！”

 

什么是套利交易？

套利交易涉及以低利率借入或出售金融工具，然后用它购买具有较高利率的金融工具。

当您为借入/出售的金融工具支付低利率时，您正在为您购买的金融工具收取更高的利息。

所以你的利润就是你从利差中收取的钱。

套利交易示例：

假设你去一家银行借了 10,000 美元。

他们的贷款费用是每年 10,000 美元的 1% 。

用借来的钱，你转身购买了 10,000 美元的债券，年利率为5% 。

你的利润是多少？

任何人？

你说对了！一年4%！利率的区别！

现在你可能在想，“这听起来不像捕捉市场波动那么令人兴奋或有利可图。”

但是，当您将其应用于现货外汇市场时，由于其较高的杠杆和每日利息支付，坐下来看着您的账户每天增长会变得非常性感。

给你一个概念，3% 的利率差变成 20 倍杠杆的账户每年 60% 的年利率！

杠杆套利交易示例：

假设您以 1% 的利率借入 1,000,000 美元。

不过，银行不会只是借给任何人一百万美元。它需要您提供现金抵押品：10,000 美元。

一旦你还钱，你就会把它拿回来。

您的贷款已获批准，因此请用现金填满您的背包。

然后你转身，穿过街道走到另一家银行，将 1,000,000 美元存入一个每年支付 5% 的储蓄账户。

一年过去了。你的利润是多少？

您从债券中赚取了 50,000 美元的利息 (1,000,000 美元 * .05)。

您支付了 10,000 美元的利息 (1,000,000 美元 * .01)。

所以你的净利润是 40,000 美元。

用区区的 10,000 美元，你赚了 40,000 美元！

那是400%的回报！

在本节中，我们将讨论套利交易如何运作、何时有效以及何时无效。

我们还将解决风险规避问题（WTH 是这样吗？！？

别担心，就像我们说的，我们稍后会详细讨论）。